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立邦的野心:确立对抗全球顶尖企业地位,2020年目标7500亿日元

12月27日,立邦涂料控股有限公司(Nippon Paint Holdings)公布了摩根斯坦利化学会议(Morgan Stanley Chemical Conference)内容。立邦表示,目前正在制定以全球Leading Company为目标的新中期计划(2018年~)

涂界2017年全球十大涂料制造商排行榜

数据显示,立邦2016年销售额为44.24亿美元。根据《涂界》发布的“2017年全球十大涂料制造商排行榜”显示,立邦年销售额亚洲排名第一、世界排名第四位。

立邦表示,高增长的稳定收益基础已经确立,目前正在制定新的中期计划(2018年~)——以全球Leading Company为目标。据了解,立邦于2009年开始制定“生存挑战”(Survival Challenge或SC)计划,目前已进入第三个阶段。

立邦各阶段生存挑战计划

资料显示,立邦SCⅠ:2009~2011年,开始执行生存挑战计划,转换为利润结构型公司;SCⅡ:2012~14年,建立稳固的利润结构,转型为成长性公司;SCⅢ-1:2015~17年,扩大销售和利润,为Leading Position奠定基础;SCⅢ-2:2018年~,以全球Leading Company为目标。

立邦各区域和各业务占比情况

立邦表示,专注于日本和亚洲地区业务,专注于建筑涂料。数据显示,立邦亚洲地区销售额占集团比例为58%,日本地区占比为33%,美洲和欧洲占比分别为6%、2%;从业务来看,建筑涂料占比为46%,汽车涂料、工业涂料分别占比27%、13%,其他(船舶涂料、汽车修补漆等)占比为10%,精细化工占比为4%。

全球涂料需求到2020年将增长2.5倍

数据显示,2004年全球涂料产值为8兆亿日元,到2020年预计将达到约20兆亿日元,约合1818亿美元,需求将增长2.5倍。从地域来看,最大的需求和增长是中国,预计中国到2020年将达到5.8兆亿日元。

中国成为全球涂料最大需求和增长地区

数据显示,立邦中国大约80%的销售额为建筑涂料,其中DIY业务约占70%;此外,工业涂料、汽车涂料分别占比为10%、10%。从建筑涂料业务来看,70%业务为DIY(B2C),20%为工程业务(B2B),10%为其他业务。

立邦中国区业务结构

立邦表示,将进一步专注中国DIY业务,在建筑DIY中稳步存在。目前,立邦在中国的DIY市场份额位居第一位。数据显示,立邦中国2015年-2017年DIY市场占有率分别为26%、30%、34%,预计到2020年将达到40%。

立邦中国DIY市占率

立邦表示,即使在原材料价格高涨的情况下,中国区的市场份额和税前收入(PBT)扩张也实现了增长。由于原材料(特别是钛白粉)价格的飙升,钛白粉价格涨幅达120%,导致原材料成本持续上涨。

立邦中国市场份额(%)和税前收入(PBT)(右图表)

立邦表示,建筑涂料在中国涂料行业占主导地位。数据显示,立邦中国DIY乳胶漆2016年市占率为30%,到2020年将达到40%;DIY木器漆(家装木器漆)2016年市占率为19%,到2020年将达到21%;工程建筑涂料2016年市占率为17%,到2020年将达到24%。

立邦中国建筑涂料:份额目标

立邦表示,获得亚洲国家和建筑涂料的压倒一切的地位。数据显示,立邦在马来西亚2016年市占率为45.3%,到2020年预计将达到51.3%(阿克苏诺贝尔2016年市占率为23.5%);在新加坡2016年市占率为57.6%,到2020年预计将达到65.2%(阿克苏诺贝尔2016年市占率为13.6%)。

亚洲·建筑涂料:份额目标

数据显示,立邦2015年-2016年销售额分别为5357亿日元、5640亿日元,预计2017年度销售额为6630亿日元;2015年-2016年营业利润率分别为13.3%、15.5%,预计2017年为12.4%。

立邦2015-2016年销售情况及2017年销售预测

立邦表示,根据现有事业的彻底强化,2020年以销售额7500亿日元为目标。同时,将寻求并购,扩大投资组合。建立一个赢得当地和商业双赢的结构,建立一个可以对抗全球顶尖企业的地位。

立邦全球成长战略

日涂控股目标:2017财年之前实现销售额和营业利润的扩张,奠定成为世界领先涂料生产商的基础;2018财年及以后,正式达到世界领先水平,成为全球涂料市场的主力军。(涂界)

企业名片

立邦涂料控股株式会社,原日本涂料株式会社,创立于1881年,是一家研发、生产和销售建筑装饰涂料、汽车涂料、工业涂料、汽车修补漆、船舶涂料等产品的上市公司。

立邦于1992年进入中国市场,1993年立邦涂料(中国)有限公司成立;进入中国后,立邦在重庆、廊坊、上海、广州、成都、天津、昆明建有生产基地,目前又在湖北咸宁、河南开封、重庆、山东济南、江苏常熟、广东清远等地新建生产基地。目前,在中国拥有34个生产基地,7700名员工,2016年销售额约180亿元。