宁德时代2月3日发布公告称，公司拟与特斯拉签订协议，将于2020年7月起至2022年6月向特斯拉供应锂离子动力电池产品，产品采购量须以特斯拉后续具体采购订单为准。

受特斯拉中国工厂投产交付的利好提振，特斯拉近一年以来股价累计涨幅已经超过110%，近三个月股价就实现翻番，今年以来股价涨幅超过55%，目前股价已经飙升到650美元。

特斯拉供应链本土化加速

目前，特斯拉最大的长期电池供应商是日本的松下。1月29日特斯拉发布2019年第四季度财报时，就在财报的电话会议上透露，已与日本的LG化学和中国最大的动力电池供应商宁德时代达成了合作协议，两家公司将向特斯拉小规模供应电池。

在财报会议上，特斯拉强调未来最重要的是继续降低电池成本。为此，特斯拉将于今年4月面向投资者举行“电池日”活动。马斯克对此表示：“如果你不提升电池的产能，而是把电池从一辆车搬到另一辆车，这并不能真正提升销量，因为你没有生产更多的电动车。”

特斯拉已经在中国的临港工厂开始大规模生产Model 3电动汽车，预计今年产能最高达15万辆。为了进一步降低成本，特斯拉正在加速布局中国本土供应链。目前特斯拉已经实现了30%的零部件本土化，公司表示将于今年年底实现100%供应链本土化。

在特斯拉的供应零部件中，动力电池总成系统价值量占比最高。作为电动车供应链中最关键的零部件汽车电芯，能多大程度上实现电芯核心部件的本土化决定了国产特斯拉的价格还有多少降价空间。

此前一位汽车业界的资深行业人士此前对第一财经记者表示：“特斯拉的本土化供应链的挑战很大。供应链本地化需要用一到两年培育起来，如果特斯拉要降价，那么两年内核心的电动车电芯部分必须要做到国产，否则就要亏钱。”

去年，LG化学南京工厂曾透露消息称，到2020年，LG化学每月将能为特斯拉提供3000万颗电芯，按照一辆Model 3配装60kWh的载电量计算，可以满足装配8500辆车的需求。

尽管如此，照此测算，如果特斯拉上海工厂满负荷生产，电池仍会存在较大缺口。而且目前国内主流电池供应商以生产软包电池为主，与特斯拉需求的圆柱形电池有很大差别，特斯拉在中国的可选项并不多。

宁德时代其他客户供应不受影响

第一财经记者从宁德时代客户方面了解到，目前宁德时代乘用车电池的主流大客户包括上汽、吉利，通用、宝马、大众，以及蔚来、威马等新势力厂商。“这几家车厂电池需求量最大。因为宁德时代乘用车的产能比较紧缺，商用车对电芯的技术和质量要求偏低，他们都供。”宁德时代一家合作伙伴高层告诉第一财经记者。他同时表示：“今年特斯拉从宁德时代拿的量不会太大，对我们的供应也不会造成影响。”

波士顿咨询董事总经理、全球合伙人徐杨对第一财经记者表示：“特斯拉国产对中国消费者、中国新能源车行业以及中国汽车供应链也是重大利好。因为特斯拉是新能源行业的标杆型的产品，特斯拉本土化之后下调了价格，这会极大促进新能源汽车行业的竞争，促进行业的优胜劣汰。”

徐杨认为，中国对特斯拉工厂的项目投入了极大的支持力度，这也将促进中国汽车产业链国际化的水平。

中国工厂也帮助特斯拉在2019年迎来转折的一年，它正在成为一家盈利的企业。根据特斯拉的财报，2019年第三、第四季度连续两个季度实现盈利，全年接近盈利，第四季度利润达3.86亿美元，营收73.8亿美元，美股盈利2.14美元，均大幅超过分析师预期。

不过，最新暴发的新型冠状病毒疫情预计将在短期对全球汽车供应链造成影响。目前特斯拉上海工厂仍在停工，预计Model 3的生产将推迟一到两周，但由于国产Model 3仍在产能爬坡阶段，预计对特斯拉第一季度的利润影响有限。